摘要:
新能源是一個長期賽道,需要自下而上、細緻密切地跟蹤和把握個股機會。
新能源板塊是
2021
年
的高景氣賽道。
長期來看
,
很多公司
基本面
都沒有
大
問題,
不過
短期漲
幅較大
透支了估值空間,
可能
會有一些月度或年度
的
技術層面變化和波動。
在
A
股
市場,投資者往往緊
盯
公司
短期的
景氣週期變化,如果短期環比不斷增多的話,股價持續表現就很好。
但有些公司
由於
產品、賽道比較單一,一旦遭遇競爭格局變化,壁壘被其他對手攻破時估值
和
盈利就會雙殺,股價會迅速下跌。
總體來講,新能源是一個長期賽道,需要自下而上、細緻密切地跟蹤和把握個股機會
。
考慮到目前行業估值也不低,明年
更多的
機會
來自於公司個體業務發展。
長期來看,
能源轉型的發展空間始終很大,我們希望能找到優秀的公司,有比較強的執行能力和高的技術壁壘,形成獨有的競爭能力或者發展空間。
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