財聯社（深圳，記者 付靜）訊，*ST索菱重整事宜終於有了實質性進展。12月27日深圳中院裁定批准*ST索菱（002766。SZ）重整計劃，*ST索菱進入重整計劃執行階段。同日，公司管理人收到湯和控股有限公司（下簡稱湯和控股）支付的剩餘重整投資款約2。69億元，*ST索菱兩位投資人湯和控股、深圳市高新投集團有限公司（下簡稱深圳高新投）的重整投資款4。41億元已全部支付完畢。
不過“保殼”或成為公司重要命題。記者注意到，目前湯和控股已作出承諾，未來三年*ST索菱年平均淨利潤將不低於1。4億元。
普通債權將全額受償
公司27日晚間公告披露，一債會上有財產擔保債權組和普通債權組均表決通過了重整計劃草案，出資人組會議亦表決透過相應出資人權益調整方案。
重整計劃顯示，以現有總股本為基數，按每10股轉增10股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增4。22億股，轉增後*ST索菱總股本將增至8。44億股。債權受償方面，普通債權將全額受償，20萬元及以下部分以貨幣形式全額受償，超出部分每100元受償轉增股票8。5股，價格為11。76元/股；有財產擔保債權在抵質押財產評估價值範圍內以貨幣形式優先受償，剩餘部分按普通債權調整和受償。
記者獲悉，*ST索菱重整計劃的執行期限為自獲批之日起六個月。28日早間北京安理（深圳）律師事務所合夥人向旭家在接受記者採訪時表示，“通常情況下重整計劃順利執行完畢，企業進入正常經營，由法院裁定確認重整計劃已執行完畢、終結破產重整程式，一般不再開債權人會議。如果重整計劃不能順利執行，公司進入破產清算，則需要就清算中的重大事項再召集召開債權人會議。”
*ST索菱專注於車載CID、自動駕駛及車聯網相關產品研/產/銷，自2018年以來陷入流動性危機及債務糾紛，銀行賬戶和資產被查封凍結，生產經營受到較大影響並出現鉅額虧損。債權人建華中國於2020年8月21日向深圳中院申請對其進行重整，2021年11月26日深圳中院裁定受理重整，至今*ST索菱重整案總算有了實質性進展。
投資人做出3年業績承諾
當前*ST索菱仍存在觸發強制退市情形的風險，“保殼”或是重整的重要命題。*ST索菱表示，“根據重整計劃的債權分類、調整及清償方案，出資人權益調整方案及經營方案，清償債務等執行重整計劃的行為將對公司2021年度的淨資產和淨利潤產生影響”。向旭家告訴記者，只要其2021年12月31號為基準日的財務報表不符合退市條件，就可以不退市。
重整後公司的生產經營和管理方面將由湯和控股負責，湯和控股已作出承諾，2022年1月1日-2024年12月31日期間公司年平均淨利潤將不低於1。4億元。公司預計，2022-2025年營收約為19。5億元、25。35億元、32。96億元、42。84億元，淨利潤約為1。07億元、1。42億元、1。88億元、2。57億元。
值得關注的是，日前深交所曾針對重整投資人相關規劃下發關注函，*ST索菱管理人回覆稱，藉助投資人的紓困支援，公司將不再揹負有息負債，同時擁有超4億流動資金。公司未來三年將以拓展海外市場、促進產品延伸為主業方向；全資子公司上海三旗通訊科技股份有限公司繼續主打國內及東南亞市場。
不過考慮到公司今年前三季度淨利虧損3。05億元、2020年經審計的淨資產為負、2019年扣非淨利潤為負且財務報告被出具保留意見的審計報告、2016-2018年連續三年淨利潤為負，*ST索菱能否成功“保殼”仍有待觀察。
